8月17日，上海儒竞科技股份有限公司（下称“儒竞科技”，SZ:301525）公布首次公开发行股票并在创业板上市发行公告，确定发行价为99.57元/股，计划发行股票2359万股，预计将于8月21日开启申购。

贝多财经了解到，儒竞科技的上市申请于2021年12月获得创业板受理，次年10月顺利过会。本次冲刺上市，该公司计划募资9.82亿元，将用于新能源汽车电子和智能制造产业基地、研发测试中心建设项目和补充流动资金。

天眼查信息显示，儒竞科技成立于2003年7月，曾用名为上海儒竞电子科技有限公司。目前，该公司的注册资本为7072.18万元，法定代表人为雷淮刚，共对外投资了包括上海儒竞自动控制系统有限公司在内的七家公司。

(资料图)

目前，儒竞科技董事长、总经理雷淮刚控制该公司26.08%的股份，为儒竞科技的控股股东。据招股书披露，雷淮刚、廖原、管洪飞、邱海陵、刘占军及刘明霖合计控制该公司63.50%的股份，为儒竞科技的共同实际控制人。

据招股书介绍，儒竞科技是变频节能与智能控制应用方案的提供商，主要从事电力电子及电机控制领域综合产品的研发、生产与销售，产品应用于艾默生、麦克维尔、阿里斯顿、海尔、开利、博世等众多行业知名品牌。

儒竞科技在招股书中称，其研发了以电机控制、电源控制及系统控制技术，数字电源及电力电子变换硬件平台，电机设计平台为代表的三大技术领域，并通过技术交叉应用与延伸，建立了跨领域的经营模式。

目前，儒竞科技的主要产品包括暖通空调及冷冻冷藏设备（HVAC/R）领域的变频驱动器及系统控制器、新能源汽车热管理系统领域的变频驱动器及控制器、工业伺服驱动及控制系统领域的伺服驱动器及伺服电机。

2020年、2021年和2022年，儒竞科技的营收分别为7.93亿元、12.90亿元和16.14亿元，归母净利润分别为3253.45万元、1.34亿元和2.11亿元，扣非后净利润分别为2588.91万元、1.28亿元和2.16亿元。

贝多财经发现，儒竞科技的主要营收来源于暖通空调及冷冻冷藏设备领域，主要客户包括海尔等头部厂商。报告期内，该项业务的销售收入分别为7.18亿元、11.48亿元和14.05亿元，分别占主营业务收入的90.71%、89.09%和87.24%。

其中，商用空调系统控制器及变频驱动器的收入贡献最大，分别为4.12亿元、6.35亿元和8.06亿元，占儒竞科技主营业务收入的52.07%、49.28%和50.04%。此外，该项产品的销售数量亦在稳步增长，核心业务集中且竞争优势显著。

报告期内，儒竞科技对前五大客户的销售总额分别为5.73亿元、8.81亿元和10.50亿元，占比分别为72.35%、68.27%和65.08%。其中，对海尔的销售金额分别为2.76亿元、4.05亿元和4.03亿元，占比分别为34.83%、31.38%和24.98%。

儒竞科技在招股书中提示，若其主要客户的采购需求出现大幅下降、采购策略进行重大调整、核心配件供应模式由第三方专业化供应转为自产等，则可能导致该公司订单相应减少，进而对未来经营业绩产生不利影响。

另据儒竞科技介绍，其前五大客户变动主要系随着市场需求不断提升，下游客户增加了对其相关产品的采购，符合该公司及下游客户的经营状况。其中，2021年度的新增前五大客户为芬尼科技，2022年的新增前五大客户为博世。

值得注意的是，儒竞科技的境外业务规模在不断扩大。报告期内，该公司的境外销售收入分别为1.20亿元、3.26亿元和5.46亿元，分别占主营业务收入的25.21%、25.32%和33.88%，不仅销售数额不断增加，境外收入占比也逐年升高。

另据招股书披露，儒竞科技2023年上半年的收入约为7.85亿元，较2022年同期的5.64亿元增长39.17%；净利润1.20亿元，同比增长113.98%；扣非后净利润1.12亿元，同比增长69.36%。

同时，儒竞科技预计其2023年1-9月（前三季度）的收入约为14.58亿元，同比增长4.89%至39.45%；归母净利润2.36亿元至2.73亿元，同比增长44.71%至67.07%；扣非后净利润2.31亿元至2.67亿元，同比增长34.35%至55.60%。

标签：